Tenho 23 anos e quero investir para o longo prazo; qual a melhor opção?

Pergunta:

Tenho 23 anos e estou começando a ganhar meu dinheiro agora. Penso muito no meu futuro e gostaria de investir um dinheiro a longo prazo, pensando em 10, 20 anos. Consigo investir atualmente cerca de R$ 7 mil reais, que estão na poupança, mas gostaria de otimizá-los para ter um resgate significativo quando for mais velho e pensar em aposentadoria.

Sou leigo no assunto, mas gostaria de um investimento seguro e que não necessite de acompanhamento diário. Qual o melhor investimento nesse caso, em que não precisarei fazer resgate em curto prazo, e como posso fazê-lo? LTN?

Leitor: Victor

Resposta de Dyego Philip, CFP, planejador financeiro certificado pelo IBCPF:

Prezado Victor,

Agradeço desde já a demanda apresentada. Antes de mais nada, gostaria de parabenizá-lo pelo interesse em planejamento financeiro, cada vez mais importante no desenho do futuro da nossa sociedade, um dos fatores que confirmam esta preocupação é a depreciação do teto de aposentadoria do INSS (Instituto Nacional de Seguridade Social), que reduz em torno de 70% em 40 anos.

Para sugerirmos um portfólio de investimentos, primeiramente precisamos definir o seu perfil de investidor. Baseamos nosso estudo em três pilares de um triângulo: rentabilidade (expectativa de retorno), liquidez (acessibilidade ao recurso) e segurança (sujeição ao risco). Quando optamos em priorizar um destes pilares,automaticamente os outros serão deixados em segundo plano.

Associando o conceito do triângulo na analise do seu perfil, podemos dizer que o pilar priorizado no seu caso será segurança, enquadrando a sua realidade em um perfil conservador. Mas é importante salientar que o seu perfil possui um grande potencial de acumulação de reserva, principalmente pelo fato de ser jovem e com horizonte de investimento relativamente longo (10 a 20 anos).

Após a identificação do perfil, partimos para um conceito do planejamento financeiro chamado Asset Alocation, que basicamente significa a escolha da macro alocação dos ativos ( classe de papeis de acordo com o risco) e micro alocação ( seleção dos papeis dentro das classes selecionadas).

Na descrição do seu caso, frisou a necessidade de um investimento seguro e que não necessite acompanhamento diário. Sinto informá-lo de que de que o único investimento que enquadra neste perfil é a poupança, que possui como regra geral o rendimento de 0,5% ao mês mais TR (Taxa Referencial- taxa de correção da poupança baseada na TBF- Taxa Básica Financeira). Outro investimento supracitado foi a LTN – Letra Financeira do Tesouro. Títulos públicos no Tesouro direto são em geral boas opções de investimento no longo prazo( superior a 20 anos), desde que tenha em mente em levar estes títulos até o vencimento, quando será exercido o valor de face( preço final do título). Neste caso, uma boa sugestão seria os títulos NTN -B(nota do tesouro nacional com rentabilidade vinculada ao IPCA, índice referencia da inflação do nosso país) que em geral pagam juros semestrais até o vencimento (vencimentos nos anos 2035 e 2050, receberá índice de inflação mais juros.

Existem varias opções acessíveis ao publico e com alguns incentivos que enquadram em seu perfil e são amplamente comercializadas pelos bancos aos clientes do varejo. A primeira delas seria os fundos de previdência Privada VGBL E PGBL, que em geral investem em títulos de longo prazo e oferecem diversas vantagens fiscais. Acredito que no seu o perfil a modalidade VGBL (Vida Geradora de Beneficio Livre ) que apesar de não permitir deduções fiscais na declaração de Imposto de renda Pessoa física, permitem o pagamento de imposto na alíquota de 15% sobre os rendimentos na fonte e o restante no ajuste anual e ainda caso escolha a tabela regressiva,lhe permite após o período de 10 anos,desfrutar de uma tributação exclusiva de apenas 10% sobre os rendimentos.

As outras duas opções que atualmente estão entre os investimentos mais procurados pelos clientes bancários no varejo, são a LCI – Letra de credito Imobiliário e a LCA Letra de Credito do Agronegócio, que permitem usufruir de isenção fiscal de imposto de renda para pessoas físicas e ao mesmo tempo acompanhar a tendência de rendimentos do CDI .Como são isentas de IR, quando comparamos o rendimento destas duas aplicações ao rendimentos pagos pelo CDB por exemplo, de imediato teria que ser remunerado em uma alíquota superior a 105% do CDI para alcançar os mesmos rendimentos. Procure seu banco de relacionamento e seu gerente para maiores informações.

Por fim, o importante é analisar o cenário econômico e periodicamente alterá-los, se for o caso. Com a tendência atual de taxa de juros do nosso país com viés de alta , a sugestão é aproveitar as opções de investimentos vinculados ao CDI consequentemente a taxa SELIC, em geral investimentos conservadores e sem necessidade de acompanhamento diário.

Desejo-lhe sucesso no seu planejamento e me coloco a disposição.

Dyego Philip é planejador financeiro pessoal e possui a certificação CFP® (Certified Financial Planner), concedida pelo Instituto Brasileiro de Certificação de Profissionais Financeiros (IBCPF). 

As respostas refletem as opiniões do autor. O IBCPF e o Infomoney não se responsabilizam pelas informações acima ou por prejuízos de qualquer natureza em decorrência do uso destas informações. Perguntas devem ser encaminhadas para onde_investir@infomoney.com.br